每經(jīng)AI快訊，開源證券研報指出，1）人形機器人：本體已邁過樣機迭代階段，工廠、科研、零售服務場景商業(yè)化率先啟動，2025年國內(nèi)廠商出貨量有望達2000臺，特斯拉有望推出第三代人形機器人，或點燃板塊熱度。2）消費電子設備：全球消費電子持續(xù)回暖，AI部署、“折疊屏”等產(chǎn)品革新有望密集推出，掀起消費電子換機潮，帶動代工廠資本開支向上。3）半導體設備：全球景氣上行，AI發(fā)展有望拉動設備長期增長，產(chǎn)業(yè)安全驅(qū)動國產(chǎn)化率提升。4）工程機械：未來三年板塊處于景氣上行期，彈性看內(nèi)銷更新周期，遠期看全球化。板塊PE處于歷史估值中樞，核心驅(qū)動來自EPS增長。5）船舶：需求持續(xù)飽滿、供給彈性有限的“賣方”市場格局有望延續(xù)，船價有望維持高位。